兄(xiōng)弟姐妹们(men)啊，今天风水轮(lún)流转，终于新能源(yuán)反攻了(le)！

　　先来看一则今天(tiān)新(xīn)能源的段子：

　　XXX一到店，所有做AI的人(rén)便都看着他(tā)笑，有(yǒu)的叫道，“XXX，新(xīn)能(néng)源反(fǎn)弹还不卖吗(ma)！” 他不回答，对柜里说，“温两碗酒，要一(yī)碟茴香豆。”便排出九文大钱。他们(men)又故意的高声嚷(rǎng)道，“你昨(zuó)天还在说抄底(dǐ)新能源，新能源每次的反弹就一下”

　　XXX睁(zhēng)大眼睛说，“新能(néng)源赛道稳定，走(zǒu)势终将(jiāng)完美…” “什(shén)么(me)走(zǒu)势完美？新能源的每一(yī)次反弹，都是(shì)做AI 的好时机啊，你敢说不是吗” “你现在给别人吹(chuī)新能源，是要被(bèi)吐(tǔ)口(kǒu)水的” XXX便涨红了脸，额上的青筋条条绽出，争辩道(dào)，“AI现在是概念炒作，都是(shì)泡沫，新能(néng)源马上到业绩窗(chuāng)口了，未来几年增速稳定(dìng)，成长逻辑不变，市场会发现的”，接连便是难懂的(de)话，什么“增长韧(rèn)性不改，估值(zhí)修复，贝塔回归(guī)，拐点(diǎn)明确，反转在即”之类的。引得众人都哄笑起(qǐ)来，店内(nèi)外充满了快活(huó)的空气。

　　截至(zhì)收(shōu)盘沪指跌0.02％，深成(chéng)指涨0.33％，创业板(bǎn)指涨1.54％。两市共3502只个股上涨(zhǎng)，1556只个股下跌。北向(x三角形中线长公式是什么，中线长公式是什么原因iàng)资金净买(mǎi)入近8亿(yì)元。

　　今天泰勒终于可以写一下(xià)大涨原因了(le)。

　　原因也很(hěn)简(jiǎn)单，今天主打的就是一个新能(néng)源赛道股的(de)超跌反弹，风(fēng)格(gé)突然暴力转换，新能源大反攻。

　　锂电(diàn)、光伏(fú)等(děng)板(bǎn)块掀涨停潮。

　　相反，TMT、人工智能概念(niàn)股全线下挫，算(suàn)力方向中科曙光(guāng)、紫光股(gǔ)份、数据(jù)港跌停；CPO方向光迅科技(jì)跌(diē)停，锐捷网络、博创(chuàng)科技(jì)跌超10％；ChatGPT概念股工业富联(lián)、风(fēng)语筑跌停，拓(tuò)尔思、软(ruǎn)通动力跌超10％。

　　工业富联又一次闪崩(bēng)，消(xiāo)息面(miàn)上，微软、Meta近(jìn)期削减服务器订单规模。其中，微软全年调降幅度最高达30％，主要(yào)集(jí)中(zhōng)在下半年；Meta本季(jì)就砍单40％，下半年释单转为保(bǎo)守。

　　券商也发来(lái)了解(jiě)读(dú)：【客观看待(dài)数通砍单(dān)传(chuán)闻，把握(wò)AI边际变化(huà)】

　　今早有(yǒu)消息称Meta和(hé)微软大(dà)幅削减了(le)服务(wù)器(qì)订单，我们呼(hū)吁大家客观看待。

　　首先，云(yún)商在年(nián)初给到的23年(nián)Capex指引已(yǐ)比较悲(bēi)观，据此前产(chǎn)业反馈，四家(jiā)大厂有(yǒu)2家是下滑的，1家持平，1家有增长，factset的一(yī)致(zhì)预期看23年云商capex增(zēng)长为4％。因此服务器，尤其是通(tōng)用服务器(qì)的需(xū)求放缓完全在预(yù)期内；

　　而本轮(lún)AI大模型的浪潮主要拉(lā)动AI服(fú)务器。从光模(mó)块板块来看，1-2月就有Meta、亚马逊(xùn)砍单消息确认，因(yīn)此(cǐ)200G/400G需求走弱，在Q1收入端已有充(chōng)分反映。

　　其次，微软在最(zuì)新(xīn)的业绩会上(shàng)Capex指(zhǐ)引(yǐn)乐观，预计后续财季Capex将有“显著”（PS：这(zhè)里用词是material）环比(bǐ)增长，主要受Azure AI拉(lā)动 。后续也将(jiāng)根(gēn)据业务反馈及用户转化率，继续加大AI的投入。

　　微软预计下个财季Azure收(shōu)入同比增长26-27％，其中近1pct的(de)增速拉(lā)动来自AI。